Camelot celebra su torneo de combate de espadas anual y todos los nobles caballeros del reino asisten para competir, ya sea para obtener más honor o para ganar el jugoso premio. Entre los que desean ganar el preciado oro se encuentra el caballero Valiant, quien confía en ganar gracias a su escudo mágico. Merlín, por su parte, debe ingeniárselas para que el joven príncipe no muera en el combate final.